Mám koupit akcie ZIM v roce 2025?

Co je ZIM?

Kolik stojí akcie ZIM?

Cena akcií ZIM tento týden klesá. Aktuální cena je 17,06 USD, což znamená pokles o 2,68 % za posledních 24 hodin a ztrátu 5,75 % za posledních 5 dní. Tržní kapitalizace společnosti dosahuje 2,11 miliardy dolarů, průměrný tří měsíční denní objem činí 7,25 milionu akcií. P/E poměr je velmi nízkých 0,87, dividendový výnos vynikajících 44,95 % a beta ukazatel 1,75 potvrzuje nadprůměrnou volatilitu. Tyto parametry podtrhují, že ZIM je vysoce dynamická akcie – vhodná pro investory s větším apetitem po riziku, kteří hledají vysoký dividendový výnos.

Naše kompletní analýza akcií společnosti ZIM

Na základě podrobného přezkumu nejnovějších finančních výsledků společnosti ZIM Integrated Shipping Services, stejně jako vývoje akcie v posledních třech letech, a po syntéze řady analytických zdrojů – od fundamentálních metrik přes technické indikátory až po srovnání s předními konkurenty – jsme využili vlastní hodnotící model. Výsledkem je komplexní pohled na ZIM s transparentním posouzením jejích klíčových katalyzátorů i potenciálu na trhu. Proč by tedy mohla právě akcie ZIM opět představovat v roce 2025 strategický vstup do sektoru globální lodní dopravy?

Vývoj kurzu v kontextu trhu: ZIM v roce obratu

Akcie ZIM (NYSE: ZIM) zažily během posledních tří let vysokou volatilitu typickou pro celý sektor námořní dopravy. Ačkoli od začátku roku 2025 akcie klesly o 20,54 % na aktuálních $17,06, poslední měsíce přináší jasné oživení díky výraznému růstu poptávky i robustním výsledkům hospodaření. Za poslední měsíc vzrostla hodnota akcie o více než 11 %, což kontrastuje nejen s negativním sentimentem loňských měsíců, ale i s vývojem některých globálních konkurentů. Aktuální 52týdenní rozpětí ($11,04–$30,15) dokládá prostor pro cenovou normalizaci, zatímco současná úroveň se nachází těsně nad klíčovou technickou podporou.

Po fundamentální stránce těží ZIM z obnovy globálních logistických toků a silného makroekonomického podhoubí: poptávka po kontejnerové přepravě v Asii i v americké ekonomice vykazuje silné hodnoty, zatímco nižší ceny pohonných hmot navyšují provozní marže dopravců. Geopolitické faktory (včetně narušení tradičních tras v Rudém moři) vytváří příležitosti především pro agilní, dobře kapitalizované hráče, mezi něž ZIM nepochybně patří.

Pozitivní nedávné události:

• Silné výsledky za Q1 2025 (rekordní růst tržeb a ziskovosti)
• Výrazná modernizace flotily (40 % pohon LNG)
• Zveřejnění atraktivní dividendy a potvrzení pozitivního výhledu na 2025

Technická analýza: Potvrzení obratu, posilující struktura

Technická analýza k 28. 5. 2025 ukazuje, že ZIM se pohybuje přímo nad klíčovou podporou $17,05, přičemž středně- a dlouhodobé klouzavé průměry (MA20, MA50, MA100, MA200) poskytují nákupní signály. To je pro investory nesporně pozitivní – zejména pokud hledají vstup před dalším růstovým impulzem.

Hlavní technické ukazatele:

• RSI (14): 57,29 – neutrální úroveň, s prostorem pro růst bez rizika přeprodanosti
• Williams %R: -43,89 – potvrzuje nákupní náladu
• MACD: sice aktuálně mírný prodejní signál, v kombinaci s rostoucími dlouhodobými průměry a podporami signalizuje možnost obratu
• Podpora $17,05; Odpor $17,32: Pohyb těsně nad podporou často indikuje zvýšený prostor pro růst zejména v návaznosti na fundamentální katalyzátory

Celkově lze shrnout, že krátkodobý technický obrázek je vyrovnaný, avšak struktura středně- až dlouhodobých indikátorů byla přelomena ve prospěch nákupní strany, což je v kontextu dynamiky posledních kvartálů velmi příznivé.

Fundamentální analýza: Jasný růst, extrémně atraktivní valuace

Klíčové metriky:

• P/E ratio: 0,87 – výjimečně nízká valuace v poměru k odvětví
• EPS (TTM): $19,52
• Dividendový výnos: 44,95 % – ZIM patří k nejštědřejším dividendovým titulům na NYSE

Za první čtvrtletí 2025 ZIM překonala očekávání analytiků na všech úrovních: příjmy vzrostly meziročně o 28 % na 2,01 miliardy USD, čistý zisk se navýšil na 296 milionů USD a úpravený EBITDA za kvartál poskočil o 82 %. Zásadní posun představuje nejen masivní růst zisku na akcii ($2,45 vs. $0,75 před rokem), ale i schopnost navýšit přepravený objem a dosáhnout vyšší průměrné sazby na TEU (+22 % YoY). Tím ZIM jasně potvrdila, že je schopna rychle se adaptovat na dynamické podmínky trhu a kapitalizovat na strukturálních změnách v logistice.

Investoři oceňují dlouhodobou orientaci na efektivitu – takřka 40 % flotily nyní využívá LNG, což vede k nižší volatilnosti nákladů a vyšší provozní marži. Dlouhodobě diverzifikovaná klientská báze a důraz na ESG potvrzují, že ZIM je strategicky dobře vyváženým hráčem.

Srovnání valuací:

• Vysoce konkurenční trh umožňuje ZIM vyniknout díky extrémně nízkému P/E, což v tomto momentu dělá z akcie jednu z nejatraktivnějších na trhu z hlediska poměru cena/výkon.
• Analytická očekávání sice zůstávají spíše konzervativní, ale právě to podtrhuje možný prostor pro pozitivní překvapení v dalších obdobích.

Objem a likvidita: Jasný signál důvěry institucí

ZIM vykazuje mimořádně vysoký průměrný denní objem obchodování (7,25 milionů akcií), což je násobně více než u většiny srovnatelně velkých společností v oboru. Silná likvidita svědčí nejen o zájmu institucionálních investorů, ale i o robustnosti samotného trhu s akcií – umožňuje flexibilní vstup i vystupování kapitálu při zachování stabilní tržní ceny.

Dynamika objemu je navíc často předobrazem nastupujícího trendu – v posledních týdnech lze registrovat zvýšené objemy souběžně s pozitivními fundamentálními zprávami. Tím lze argumentovat, že trh důvěřuje dalším katalyzátorům růstu.

Aktuální „free float“ zároveň zajišťuje relativně vysokou odolnost vůči krátkodobým extrémům, což znatelně snižuje riziko nelikvidity.

Katalyzátory růstu a pozitivní výhled

Společnost implementovala strategické investice do modernizace flotily (LNG pohon je v segmentu jasným ESG lídrem), což výrazně snižuje provozní náklady. ZIM je díky tomu lépe chráněna proti cenovým šokům i environmentální regulaci. To výrazně zvyšuje její atraktivitu pro globální zákazníky, zejména v době rostoucí poptávky po „zelenější“ logistice.

Další klíčové katalyzátory:

• Výplata vysoké dividendy ($0,74 na akcii za Q1)
• Potvrzený cílový EBITDA $1,6–2,2 mld. na celý rok 2025
• Očekávaný růst objemu přeprav jednociferným tempem (v prostředí sílící globální spotřeby)
• Schopnost flexibilně reagovat na přesuny obchodních toků (zejména díky rostoucímu významu tras mezi Asií a Amerikou)
• ESG iniciativa je nejen v souladu s globálními trendy, ale je konkrétně monetizovatelným faktorem díky úsporám v palivech a nižšímu regulatory risku

V neposlední řadě je třeba zmínit prokázanou schopnost překonávat očekávání analytiků – což je v současné fázi klíčové pro akceleraci pozitivního sentimentu mezi investory.

Investiční strategie: Jak optimálně vstoupit do ZIM?

S ohledem na aktuální tržní konfiguraci a technickou pozici lze vymezit tři klíčové investiční horizonty:

• Krátkodobě: Atraktivní vstup těsně nad podporou $17,05 s možností rychlého zhodnocení v návaznosti na další kvartální výsledky. Zim má tendenci reagovat zvýšenou volatilitou na jakékoli fundamentální impulzy, což umožňuje aktivní taktiku i krátkodobým investorům.
• Střednědobě: Očekávaný růst EBITDA, pokračující optimalizace flotily a vize dividendové politiky činí z akcie solidní kandidát na růstové období v příštích kvartálech. Právě pozice na „technickém dně“ a poblíž supportů často představuje ideální vstupní bod.
• Dlouhodobě: Strukturální inovace (LNG, ESG), vysoký dividendový výnos a výrazně podprůměrné valuace přidávají ZIM solidní základ i pro investory vyhledávající hodnotu a pasivní příjem. Diverzifikovaný obchodní model, zkušený management a agilita v časech měnících se obchodních toků jsou příslibem udržitelné výnosnosti i nadále.

Je nyní správný čas zvážit ZIM?

Analýza dokazuje, že ZIM disponuje unikátní kombinací silných fundamentů, atraktivní valuace a narůstajících růstových katalyzátorů, které v současném prostředí zvyšují pravděpodobnost vstupu do nové býčí fáze. Aktuální technická pozice nad klíčovou podporou, silná likvidita a rekordní ziskovost činí z akcie mimořádně zajímavou volbu napříč horizonty. Výjimečně vysoký dividendový výnos představuje vítaný bonus pro investory, kteří kromě růstového potenciálu oceňují i pasivní příjem.

V segmentu lodní dopravy je ZIM jasným příkladem pružné, technologicky inovativní a výnosné společnosti, jejíž akcie v tuto chvíli opět získávají na atraktivitě vzhledem k předpokládanému pokračování globální obchodní expanze i environmentálních trendů. ZIM Integrated Shipping Services tak podle našeho názoru působí jako ideální kandidát k zařazení do sledovaného portfolia v roce 2025 – nejen pro zkušené investory, ale i pro ty, kteří hledají atraktivní poměr mezi rizikem a potenciálem růstu i příjmu.

Na dynamicky se rozvíjejícím trhu, kde poptávka po kontejnerové přepravě dále roste a ESG standardy hrají stále významnější roli, může ZIM představovat výjimečně zajímavou příležitost v pravý čas – zejména nyní, kdy kombinace silných výsledků, inovací a technické pozice převažuje nad tradičními riziky v sektoru.

Jak koupit akcie ZIM v Česku?

Moderní online investování dělá nákup akcií ZIM velmi jednoduchým a bezpečným. Stačí si otevřít účet u důvěryhodného a regulovaného brokera, který umožňuje obchodování na zahraničních burzách, jako je NYSE, kde se ZIM obchoduje. Můžete zvolit mezi dvěma hlavními způsoby: přímým nákupem akcií („na hotovost“) nebo pomocí CFD („contract for difference“), který umožňuje spekulovat i s využitím páky. Níže si podrobně porovnáme obě možnosti a vysvětlíme, pro koho jsou vhodné – a také, proč se vyplatí srovnat nabídky jednotlivých brokerů v přehledné tabulce níže na stránce.

Nákup akcie ZIM „na hotovost“

Přímý nákup znamená, že skutečně vlastníte akcie ZIM zapsané na vašem účtu u brokera. Takové investování je obvykle vhodné pro středně až dlouhodobé investory, kteří chtějí získat podíl na růstu firmy i dividendy. České broker platformy si za nákup účtují fixní poplatek za objednávku, většinou v rozmezí 100–200 Kč (nebo ekvivalent cca 4–8 USD), a dále poplatky za měnovou konverzi, pokud vkládáte koruny.

Konkrétní příklad

Pokud je cena akcie ZIM aktuálně 17,06 USD a chcete investovat 1 000 USD, můžete při započtení přibližného poplatku 5 USD nakoupit zhruba 58 akcií (1 000 USD – 5 USD poplatek = 995 USD, 995 / 17,06 ≈ 58 akcií).

• ✔️ Scénář zisku: Pokud cena akcie vzroste o 10 %, hodnota vašeho balíku bude 1 100 USD.
• Výsledek: +100 USD hrubý zisk, tedy +10 % na vložené prostředky (bez započtení dividendy).

Obchodování akcie ZIM pomocí CFD

CFD (contract for difference) je moderní derivátový nástroj, který vám umožňuje spekulovat na růst či pokles ceny akcie ZIM bez toho, abyste ji fyzicky vlastnili. Obchodováním CFD můžete využít páku, tedy znásobit svůj zisk (ale i ztrátu) při pohybu kurzu. Broker si obvykle účtuje tzv. spread (rozdíl nákup/prodej) a navíc zpoplatňuje držení pozice přes noc tzv. swap/overnight fee.

Příklad

Obchodujete přes CFD s vkladem 1 000 USD a pákou 1:5, vaše tržní expozice je 5 000 USD.

• ✔️ Scénář zisku: Pokud cena akcie vyroste o 8 %, vyděláte 8 % × 5 = 40 %.
• Výsledek: +400 USD čistého zisku na původní vklad 1 000 USD (bez započtení poplatků za spread a držení pozice).

Závěrečné doporučení

Před samotnou investicí doporučujeme vždy důkladně porovnat poplatky a podmínky jednotlivých brokerů – rozdíly mohou výrazně ovlivnit celkovou návratnost. Volba metody záleží především na vašich investičních cílech: pokud preferujete klidnou držbu a účast na dividendách, je pro vás vhodnějším přímý nákup akcií; pokud cílíte na rychlé zisky a nevadí vám riziko, zvažte CFD. Srovnání nejlepších brokerů najdete v tabulce níže na stránce.

Našich 7 tipů pro nákup akcie ZIM

Nejnovější zprávy o ZIM

ZIM zveřejnila rekordně silné výsledky za Q1 2025 s růstem tržeb i ziskovosti o desítky procent. Celkové příjmy ZIM Integrated Shipping Services za první čtvrtletí 2025 stouply meziročně o 28 % na 2,01 miliardy USD, čistý zisk byl 296 milionů USD (+222 % meziročně), zisk na akcii dosáhl 2,45 USD. Tyto hodnoty výrazně překonaly očekávání analytiků, což pozitivně působí na vnímání akcie i mezi českými investory sledujícími globální přepravce.

Společnost oznámila další atraktivní dividendu ve výši 0,74 USD na akcii (cca 45% roční výnos). Dividendová politika ZIM zůstává velmi štědrá, což je zvláště pozitivní pro investory z Česka, kteří vyhledávají vysoký dividendový výnos. Vzhledem k tomu, že dividenda je vyplácena kvartálně a podléhá izraelské srážkové dani, doporučuje se českým investorům prověřit možnosti zamezení dvojího zdanění podle bilaterální smlouvy ČR-Izrael.

Dlouhodobé technické indikátory (MA20, MA50, MA100, MA200) zůstávají v nákupních signálech, což podporuje pozitivní sentiment. Ačkoli krátkodobé klouzavé průměry signalizují korekci, dlouhodobé indikace vytvářejí robustní oporu optimismu, což je relevantní i pro české akciové analytiky zaměřené na střednědobé až dlouhodobé držení. RSI na úrovni 57 ukazuje na absenci výrazného překoupení ani přeprodání.

Barclays v uplynulém týdnu zvýšil cílovou cenu ZIM z 12 na 14,20 USD, což reflektuje zlepšený výhled a vyšší důvěru trhu. Navzdory smíšenému konsenzu analytiků a vysoké volatilitě, tento krok naznačuje, že významní mezinárodní hráči oceňují současný vývoj ZIM a stabilní dividendovou strategii. České investory může těšit, že renomované instituce přehodnocují ZIM pozitivním směrem i přes rizika volatilního přepravního sektoru.

Modernizace flotily s 40% podílem LNG-poháněných lodí posiluje postavení ZIM podle ESG trendů, preferovaných i v evropském institucionálním prostředí. Transformace flotily pro nižší emise a vyšší efektivitu odpovídá nejen globálním nárokům, ale zvyšuje atraktivitu akcie i mezi českými správci fondů a investory preferujícími environmentálně odpovědné investice, což může do budoucna přispět k vyšší poptávce po akciích ZIM v regionu.

FAQ

P. Laurore

Odbornice na finance

Spoluzakladatelka HelloSafe a držitelka magisterského titulu z financí, Pauline, je uznávanou odbornicí na osobní finance, kterou využívá k tomu, aby uživatelům pomohla lépe porozumět a optimalizovat jejich finanční rozhodnutí. V HelloSafe hraje Pauline klíčovou roli při tvorbě srozumitelného a vzdělávacího obsahu o spoření, investování a osobních financích. Pauline, která je zapálená pro finanční vzdělávání, se v každém obsahu, který dohlíží, snaží poskytovat spolehlivé, transparentní a nezaujaté informace pro samostatné a informované finanční řízení. Za tímto účelem otestovala více než 100 obchodních platforem, aby pomohla uživatelům internetu činit správná rozhodnutí.