Mám koupit akcie Oracle v roce 2025?

Co je to Oracle?

Kolik stojí akcie společnosti Oracle?

Cena akcie Oracle tento týden klesá. Aktuální cena dosahuje 163,85 USD, což představuje denní nárůst o +1,94 USD (+1,20 %) a týdenní pokles o -4,24 %. Tržní kapitalizace firmy činí 459,47 miliardy dolarů, průměrný denní objem obchodování za poslední 3 měsíce je 10,39 milionu akcií. Poměr ceny k zisku (P/E) je 38,47, dividendový výnos dosahuje 1,22 % a beta činí 1,28. Pro investory v ČR tak akcie Oracle znamenají dynamické příležitosti, ale i vyšší kolísavost, která může být spojena s rychlým rozvojem v technologickém sektoru.

Naše úplná analýza akcií společnosti Oracle

Na základě nejnovějších kvartálních výsledků Oracle a detailního sledování vývoje akcie v uplynulých třech letech jsme prostřednictvím vlastních algoritmů zkombinovali fundamentální ukazatele, technickou analýzu, konkurenční srovnání i aktuální tržní data. Výsledné hodnocení přináší komplexní pohled na potenciál jednoho z pilířů technologického sektoru. Proč tedy právě nyní může akcie Oracle opět představovat strategický vstup do odvětví cloudových a AI technologií v roce 2025?

Nedávný vývoj a tržní kontext

Akcie Oracle (NYSE: ORCL) aktuálně kotují na $163,85, což znamená 31,6% růst za posledních 12 měsíců a mimořádných +205,6% za posledních 5 let. Nedávný pokles o 16 % během jediného měsíce tak nabízí zajímavý potenciál vzhledem k dlouhodobé trajektorii titulu. Ve světle vysoké volatility technologického sektoru zůstává Oracle výrazně nadprůměrný co do stability i výkonnosti, především díky razantnímu přechodu do segmentu cloud computingu.

V první polovině roku 2025 dominují zprávy o expanzi partnerství s předními hráči, včetně nové smlouvy s AWS a prohlubování integrace s Microsoft Azure a Google Cloud. Makroekonomické prostředí nahrává firmám s robustním cash flow a vysokou inovativností: technologické investice a spotřeba cloudu, podporované růstem využití AI, nadále zůstávají pilíři růstu pro příští roky. Klesající inflační tlaky, stabilizace sazeb a postupný růst optimismu na kapitálových trzích pak indikují, že období korekce bylo do velké míry překonáno.

Technická analýza

Z pohledu technických signálů akcie Oracle právě prochází klíčovým obdobím. RSI (14) se pohybuje na úrovni 64, což značí neutrální až mírně překoupenou oblast, avšak daleko od extrémů, které by signalizovaly bezprostřední riziko hlubší korekce. MACD je s hodnotou 4,72 aktuálně v mírném prodejním modu, nicméně celkový sentiment je stále klasifikován jako "silný nákup".

Všechny hlavní klouzavé průměry (5, 20, 50, 100 i 200 dní) indikují nákupní signál, což podtrhuje zdravou a stabilní poptávku po akcii. Pozoruhodné je, že aktuální cena balancuje přímo na úrovni klíčového odporu $163,49; silná podpora je až na $131,04, což vytváří potenciál pro odraz zpět k vyšším hodnotám, pokud se negativní sentiment z posledního měsíce zlomí.

Struktura objemů i trendová linie ukazují, že trh spíše konsoliduje, což typicky předchází potenciální nové býčí fázi. Krátkodobí i střednědobí investoři tak mohou nalézt atraktivní vstupní bod.

Fundamentální analýza

Oracle za Q4 FY2024 vykázal tržby $14,3 miliardy (+3 % YoY), přičemž segment cloudových řešení IaaS/SaaS pokračuje v dynamickém růstu (+20 % YoY) a tvoří dnes téměř 40 % celkových příjmů. Nejrychleji expanduje infrastruktura (IaaS, +42 % YoY), následovaná aplikacemi (SaaS, +10 % YoY). Roční provozní cash flow dosáhl 18,7 miliardy USD (+9 %), což zdůrazňuje schopnost společnosti financovat jak investice, tak návratnost akcionářům.

Ocenění na úrovni forward P/E 25,6 a PEG okolo 1,5 je v kontextu růstu cloudových příjmů i provozní dynamiky v zásadě opodstatněné, jakkoliv celkový P/E (38,5) reflektuje vysoká očekávání trhu vůči AI projektům. Management naplňuje ambiciózní strategii expanze — portfolia služeb, produktových inovací a partnerství napříč globálními trhy.

• unikátní postavení v oblasti enterprise databázových systémů
• silná klientská báze a značná diverzifikace výnosů
• strategická aliance s klíčovými hráči jako OpenAI, SoftBank, Nvidia či Amazon

Významný je také nárůst RPO (zbývajících výkonostních závazků) meziročně o 44 % na 98 miliard USD, což garantuje solidní kontrakty na léta dopředu.

Objem a likvidita

Denní objem obchodování se dlouhodobě drží vysoko (průměr 10,39 milionů akcií), což ukazuje na nadprůměrnou likviditu a vysokou důvěru institucionálních i individuálních investorů v titul. Ve veřejném oběhu je cca 1,65 miliardy akcií, což v kombinaci s nízkou úrovní short pozic signalizuje vyváženou strukturu vlastnictví a příležitost pro pokračující dynamický růst tržní hodnoty.

Katalyzátory a pozitivní výhled

Zásadní katalyzátory, které mohou v příštích měsících významně posílit sentiment kolem Oracle, zahrnují:

• Projekt Stargate: Spolupráce s OpenAI a SoftBank (infrastruktura AI v hodnotě $100 miliard), včetně plánovaných investic $40 miliard do Nvidia čipů. Oracle tak má předpoklady stát se technologickou páteří další generace AI aplikací.
• Multicloud strategie: Důraz na spolupráci s Microsoft Azure, Google Cloud a Amazon AWS rozšiřuje zákaznický okruh napříč segmenty od velkých korporací po startupy a státní správu.
• Produktové inovace: Nový Oracle Database 23ai (AI-vylepšené databáze), rozvoj autonomních řešení, expanze do zdravotnictví prostřednictvím Oracle Health a pronikání do nových vertikál.
• Geografická expanze: Investice do Španělska, projekt Stargate v UAE a další mezinárodní expanze zvyšují diverzifikaci výnosových toků.
• Silné finanční projekce: Management očekává dvojciferný růst příjmů v roce 2025 a téměř dvojnásobení celkových příjmů do roku 2029 ($104 miliard).

K tomu je podpora globálních trendů — rostoucí adopce AI, digitalizace podniků a prioritizace cloudové infrastruktury — příznivou vlnou, na jejíž špici Oracle stojí.

Investiční strategie

Z perspektivy načasování a taktiky vstupu:

• Krátkodobí investoři mohou využít současné konsolidace v rozmezí $161–$164 k rychlým tradeům s cílem na první technické rezistenci ($176).
• Střednědobí investoři mohou těžit z očekávaného růstu při blížících se výsledcích za Q1, a zejména před plánovanými oznámeními ohledně AI partnerství a globální expanze.
• Dlouhodobí investoři najdou v Oraclu defenzivní technologický titul s robustním cash flow, progresivní dividendou a zásadní expozicí vůči budoucím megatrendům, přičemž současná korekce nabízí atraktivní vstupní valuaci před další fází růstu.

Ideální positioning vyžaduje sledovat krátkodobé technické signály (zejména reakci na úrovni $163,49) a zároveň vnímat dlouhodobý fundamentální trend, kdy kombinace robustních příjmů a inovace může přinést nadprůměrnou výkonnost.

Je teď správný čas koupit Oracle?

Souhrnně lze konstatovat, že Oracle nabízí kombinaci prudce rostoucího segmentu cloudových a AI služeb, stabilních fundamentů, silně inovativního managementu i globálně diverzifikovaného působení. Právě současná konsolidace a relativně mírná korekce dává příležitost vstoupit do jedné z nejstabilnějších a zároveň nejperspektivnějších technologických akcií na trhu.

• Klíčové silné stránky:
• Dynamický růst cloudu a AI s vysokou profitabilitou
• Špičková partnerství rozšiřující ekosystém a tržní zásah
• Vysoká a rostoucí úroveň cash flow zajišťující stabilní rozvoj a dividendy
• Silné postavení ve středně- i dlouhodobých tematických trendech

Akcie Oracle tak nyní evidentně představuje jeden z nejkvalitnějších způsobů, jak vystavit své portfolio růstu digitálních a AI technologií, s důrazem na stabilitu, inovaci i globální expanzi. Nové obchodní iniciativy, robustní finanční základ a příznivý technický obrázek společně vytváří vysoce atraktivní kombinaci pro investory v České republice, kteří hledají dlouhodobý růst i kvalitní diverzifikaci v rámci technologického sektoru.

Oracle na prahu nového expanzivního cyklu zkrátka nabízí solidní základ pro investorské rozhodnutí – současný vývoj zdůrazňuje, že právě nyní se může jednat o výjimečnou příležitost stát se součástí budoucnosti světového cloudu a umělé inteligence.

Jak koupit akcie Oracle v Česku?

Přes internet je nákup akcií Oracle (ORCL) dnes velmi jednoduchý a bezpečný díky službám regulovaných online brokerů. Stačí si založit účet, ověřit totožnost a během několika minut můžete nakupovat světové akcie přímo z vašeho počítače či mobilu. K dispozici jsou dvě hlavní metody – klasický nákup akcií (tzv. „spot“) pro dlouhodobé investory, nebo obchodování prostřednictvím CFD (s využitím páky). Každý přístup má svoje specifika a odlišné finanční nároky. Jaký český broker nabízí nejlepší podmínky? To zjistíte v srovnání brokerů níže na stránce.

Nákup akcií Oracle „na hotovost“ (spot)

Při klasickém spot nákupu skutečně vlastníte akcie Oracle, za které platíte aktuální tržní cenu. Tento způsob je ideální pro investory, kteří chtějí držet akcie delší dobu a například pobírat dividendy. U českých i zahraničních brokerů se typicky platí nízký fixní poplatek za realizaci objednávky – například kolem 120 Kč (cca 5 USD) za nákup.

Konkrétní příklad

Při aktuální ceně $163,85 za kus (květen 2025) a s rozpočtem 1 000 USD můžete po zaplacení poplatku nakoupit zhruba 6 akcií Oracle (tj. 6 × $163,85 = $983,10 + $5 poplatek = cca $988 celkem).

Scénář zisku: Pokud cena akcie vzroste o 10 %, vaše investice je nově v hodnotě 1 100 USD. Výsledek: Brutto zisk +100 USD. Znamená to výnos +10 % na váš vklad.

Obchodování Oracle přes CFD

Obchodování prostřednictvím CFD (Contract for Difference) na akcii Oracle znamená, že nevlastníte samotnou akcii, ale spekulujete na růst nebo pokles její ceny. CFD umožňují obchodovat s pákou (např. 5×), což násobí vaše zisky i případné ztráty. Za obchod u CFD neplatíte fixní poplatek, hlavní náklady tvoří spread (malý rozdíl mezi nákupní a prodejní cenou) a poplatek za držení pozice přes noc (tzv. overnight financování).

Příklad s 1 000 USD a pákou 5×

Otevřete pozici za 1 000 USD s pákou 5×, takže ovládáte pozici v hodnotě 5 000 USD.

Scénář zisku: Pokud akcie Oracle posílí o 8 %, vyděláte 8 % z 5 000 USD = 400 USD (bez započtení poplatků). Výsledek: Na vklad 1 000 USD získáváte +400 USD, tedy zisk +40 %.

Závěrečné doporučení

Než začnete investovat do akcií Oracle, pečlivě porovnejte poplatky, minimální vklad a další obchodní podmínky jednotlivých brokerů – vyplatí se to zejména při častějších transakcích nebo využívání páky. Výběr vhodné metody a brokera záleží na vašich investičních cílech – držení akcií na dlouho díky spot nákupu, nebo aktivní obchodování na pohyb ceny s využitím CFD. Podrobné srovnání najdete níže. Investování je díky moderním platformám dostupné každému, stačí si vybrat správný způsob!

Našich 7 tipů pro nákup akcií Oracle

Nejnovější zprávy o Oraclu

Oracle zaznamenal ve čtvrtém kvartálu fiskálního roku 2024 rekordní růst příjmů z cloudových služeb. Podle zveřejněných výsledků dosáhly cloudové příjmy (IaaS + SaaS) meziročně růstu o 20 % na 5,3 miliardy dolarů, přičemž oblast infrastruktury vzrostla dokonce o 42 %. Tato čísla potvrzují vzrůstající poptávku po cloudových řešeních Oracle i v regionu střední Evropy, kde řada firem působících v ČR využívá cloudové technologie Oracle k modernizaci svých provozů a migraci do multicloudového prostředí.

Společnost Oracle pokračuje v rozšiřování strategických partnerství s Microsoft Azure, Google Cloud a Amazon AWS. Za poslední týden oznámená technologická synergie má přímý přínos pro české podniky využívající multicloud, neboť zvyšuje dostupnost a spolehlivost služeb v regionu EMEA. Například zákazníci v ČR již nyní profitují z rozšířených možností integrace prostřednictvím napojení Oracle Cloud Infrastructure do infrastruktury Microsoft a Google, což vede ke zvýšení flexibility a škálovatelnosti IT řešení.

Technický sentiment a analytická doporučení zůstávají pozitivní navzdory krátkodobé korekci akcií. Přestože akcie Oracle za poslední měsíc oslabily o více než 16 %, většina technických indikátorů (včetně klouzavých průměrů pro 5, 20, 50, 100 a 200 dní) stále generuje silný signál pro nákup. Analytický konsensus doporučuje akcie držet či dokupovat s cílovou cenou 176,54 USD, což představuje atraktivní růstový potenciál, zvláště v kontextu dlouhodobého zájmu o AI a cloudové technologie mezi českou B2B klientelou.

Oznámený projekt Stargate a investice do AI infrastruktury jsou strategicky významné i pro evropský trh. Partnerství Oracle s OpenAI a SoftBank na budování globální AI infrastruktury za 100 miliard USD a plánovaná investice 40 miliard USD do čipů Nvidia předznamenávají další růst poptávky po cloudových službách. Tyto inovace zvyšují atraktivitu řešení Oracle i u českých firem z oblasti průmyslu, IT a zdravotnictví, které potřebují škálovat AI aplikace s vysokými nároky na výkon.

Aktivita Oracle v oblasti digitalizace zdravotnictví může ovlivnit český trh díky propojování cloudových služeb a AI technologií. Rozšíření portfolia Oracle Health i v kontextu středoevropského regionu je důležité pro české nemocnice a zdravotnické organizace usilující o zavádění moderních datových a analytických platforem. Vývoj směrem k AI-driven databázovým řešením a autonomním systémům je synergický s lokální poptávkou po digitalizaci a bezpečném využívání zdravotních dat, což podporuje dlouhodobý růstový výhled společnosti Oracle na navázaných trzích.

FAQ

P. Laurore

Odbornice na finance

Spoluzakladatelka HelloSafe a držitelka magisterského titulu z financí, Pauline, je uznávanou odbornicí na osobní finance, kterou využívá k tomu, aby uživatelům pomohla lépe porozumět a optimalizovat jejich finanční rozhodnutí. V HelloSafe hraje Pauline klíčovou roli při tvorbě srozumitelného a vzdělávacího obsahu o spoření, investování a osobních financích. Pauline, která je zapálená pro finanční vzdělávání, se v každém obsahu, který dohlíží, snaží poskytovat spolehlivé, transparentní a nezaujaté informace pro samostatné a informované finanční řízení. Za tímto účelem otestovala více než 100 obchodních platforem, aby pomohla uživatelům internetu činit správná rozhodnutí.